Volatilite nasıl hesaplanır?
Günlük getirilerin standart sapması bulunur ve genellikle 252 işlem gününün kareköküyle yıllıklandırılır. Değer büyüdükçe fonun günlük hareketleri daha geniştir. Normal dağılım varsayımı ve geçmiş veri bağımlılığı nedeniyle kuyruk riskini tek başına yakalayamaz.
- Farklı veri sıklıkları farklı sonuç verir.
- Aynı dönem ve yöntemle kıyaslama yapın.
- Yüksek volatilite yön değil hareket büyüklüğü gösterir.
Maksimum düşüş neden sezgiseldir?
Yatırımcının seçilen dönemde zirveden dibe görebileceği en büyük kaybı gösterir. Ancak başlangıç ve bitiş tarihine duyarlıdır; daha eski bir kriz veri setine dahil edildiğinde sonuç değişebilir.
- Düşüşün süresini de inceleyin.
- Toparlanma süresi ayrı bir risktir.
- Kısa geçmişe sahip fonları uzun geçmişli fonlarla dikkatle kıyaslayın.
İki ölçüyü birlikte kullanma
Düşük volatiliteye rağmen tek büyük kayıp yaşayan bir fon olabilir. Bu nedenle ortalama dalgalanma ve en kötü tarihsel gerileme yan yana okunmalıdır. Fon karşılaştırma aracında ikisi de aynı NAV serisinden hesaplanır.
Sık sorulan sorular
Maksimum düşüş gelecekteki kaybı sınırlar mı?
Hayır. Gelecekte tarihsel değerden daha büyük bir düşüş yaşanabilir.
Volatilite negatif olabilir mi?
Hayır. Standart sapma negatif olmaz; getirinin yönünü değil yayılımını ölçer.
Yasal Uyarı: Bu sayfada yer alan bilgiler yalnızca genel bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. Sermaye piyasası araçlarına yatırım yapmadan önce riskleri değerlendirmeniz ve gerekirse lisanslı bir yatırım danışmanına başvurmanız önerilir. Veriler gerçek zamanlıya yakın piyasa veri sağlayıcıları ve KAP kaynaklarından alınmakta olup hata içerebilir. Daha fazla bilgi için Yasal Uyarı sayfamızı inceleyin.